LightCounting(LC)最新分析指出，云應(yīng)用在2017年挽救了全球光器件市場，并且有可能再次成為2018年該市場的主要驅(qū)動力。美國大型數(shù)據(jù)中心運(yùn)營商對100GbE收發(fā)器的需求依然強(qiáng)勁，同時中國的云公司也開始部署該技術(shù)。LC預(yù)計，在400GbE光學(xué)的銷售刺激下，云應(yīng)用光模塊市場(包括中國)將從2017年的約20億美元增長到2023年的60億美元以上。

2017年，其他應(yīng)用市場對光器件和模塊需求萎縮，LC認(rèn)為這主要是由于華為中興對光學(xué)器件的需求以及中國市場光學(xué)器件部署需求(如上圖中的中國市場電信應(yīng)用)弱于預(yù)期。早在2017年3月，光器件和模塊供應(yīng)商就報告向這些客戶的銷售大幅下降，而這與華為中興在2016年積累的超額存貨有關(guān)。到2017年底，大部分超額存貨已經(jīng)耗盡，但供應(yīng)商們的財報顯示，這些中國客戶的需求仍慢于預(yù)期。此外，近期美國禁止向中興銷售美國制造產(chǎn)品，以及美國司法部對華為展開的刑事調(diào)查使得市場更加混亂。

如果中興通訊的禁令在幾周內(nèi)能解除，那么市場將恢復(fù)正常。如果這是一場長期的貿(mào)易戰(zhàn)，那么美國光器件和模塊商對中興和華為的銷售將在2018年大幅下降，這對美國供應(yīng)商造成的損害將遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于華為中興。LC認(rèn)為，中國政府肯定會幫助華為中興在處理供應(yīng)鏈中斷時保持業(yè)務(wù)，但美國光器件和模塊供應(yīng)商都還未達(dá)到“大而不倒(Too Big to Fail)”的規(guī)模。

華為和中興占據(jù)了全球電信光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備市場約50%的份額。上圖中，LC對2018年中國市場光學(xué)器件需求的預(yù)測是基于華為和中興事件能解決的最好形勢。毋庸置疑，在長期貿(mào)易戰(zhàn)情況下，許多項(xiàng)目將會延期，而中國市場電信光器件銷售也將在2018年急劇下降。

LC表示其對長期市場預(yù)測不太可能改變。幾年前，華為和中興就開始了減少對西方光學(xué)供應(yīng)商依賴的長期戰(zhàn)略。這一戰(zhàn)略在2017年和2018年初被提升到政府層面，美國政府貿(mào)易爭端的最新升級則進(jìn)一步加劇了這一轉(zhuǎn)變。

華為已經(jīng)在內(nèi)部制造了很多光學(xué)產(chǎn)品，中興通訊也開始追趕。在對2019-2023年的預(yù)測中，LC假設(shè)這些公司將內(nèi)部制造大部分高端光學(xué)器件(包括DWDM器件和模塊)。然而，在400ZR等未來產(chǎn)品方面，DWDM模塊供應(yīng)商仍將有機(jī)會與華為中興開展業(yè)務(wù)。LC預(yù)測，到2022年，400ZR產(chǎn)品出貨量將超過10萬只--遠(yuǎn)高于目前市場上任何其他相干DWDM產(chǎn)品。LC認(rèn)為，在大規(guī)模和低成本方面，可以如此大批量出貨的模塊供應(yīng)商的產(chǎn)品，應(yīng)該比華為這樣大公司的內(nèi)部制造更勝一籌。