Apr. 25, 2023 ---- 隨著全球總體經(jīng)濟(jì)高通脹風(fēng)險(xiǎn)升高，以及2022下半年下游庫存進(jìn)入修正，IC設(shè)計(jì)業(yè)者對市況反轉(zhuǎn)的反應(yīng)也較晶圓代工業(yè)者更敏感與實(shí)時(shí)。TrendForce集邦咨詢表示，除了消費(fèi)性終端整體消費(fèi)力道弱，還有疫情、企業(yè)IT支出及云端服務(wù)供應(yīng)商需求放緩等不利因素，均沖擊2022年第四季前十大IC設(shè)計(jì)業(yè)者總營收表現(xiàn)，環(huán)比跌幅擴(kuò)大至9.2%，約339.6億美元。

TrendForce集邦咨詢表示，由于整體供應(yīng)鏈庫存持續(xù)修正，加上傳統(tǒng)消費(fèi)性淡季影響，除部分因新品上市帶動(dòng)買氣，及供應(yīng)鏈庫存回補(bǔ)以外，市場需求仍弱，故TrendForce集邦咨詢預(yù)期今年第一季前十大IC設(shè)計(jì)營收仍將續(xù)跌，但環(huán)比跌幅會(huì)略為收斂。

終端需求弱及庫存修正，前五大業(yè)者聯(lián)發(fā)科受沖擊最大

消費(fèi)市場清冷及客戶庫存修正是影響第四季大部分IC設(shè)計(jì)業(yè)者營收下降的原因，高通(Qualcomm)智能手機(jī)與IoT兩大產(chǎn)品業(yè)務(wù)營收分別環(huán)比減少22.6%及16.2%，導(dǎo)致第四季營收縮減至78.9億美元，環(huán)比下跌20.3%，總營收排行仍位居第一。博通(Broadcom)本次位居第二名，營收環(huán)比增長2.4%，約71.0億美元，主要是服務(wù)器儲存應(yīng)用、寬帶和無線網(wǎng)絡(luò)等業(yè)務(wù)收入支撐，抵銷庫存修正的沖擊。

英偉達(dá)(NVIDIA)第四季營收達(dá)59.3億美元，環(huán)比減少2.7%，較前兩季明顯收斂，主要是RTX 40 series高階顯卡上市、車用需求維穩(wěn)等因素支撐，游戲與車用領(lǐng)域營收均攀升，抵銷部分來自數(shù)據(jù)中心與專業(yè)視覺化(Professional Visualization)領(lǐng)域的衰退。超威(AMD)營收環(huán)比增長0.6%，受惠于數(shù)據(jù)中心客戶EPYC平臺CPU采用滲透率拉高，以及收購賽靈思(Xilinx)帶動(dòng)FPGA、DPU等業(yè)務(wù)，整體營收達(dá)56.0億美元。而聯(lián)發(fā)科(MediaTek)主要業(yè)務(wù)倚重智能手機(jī)及其他消費(fèi)型產(chǎn)品芯片，因此沖擊營收的力道最大，所有產(chǎn)品領(lǐng)域的營收均下滑，又以智能手機(jī)相關(guān)業(yè)務(wù)營收環(huán)比下跌約三成最高，第四季營收僅34.5億美元，環(huán)比減少高達(dá)26.2%。

本次第六至第十名最明顯變動(dòng)為聯(lián)詠(Novatek)擠下瑞昱(Realtek)至第七名位置。聯(lián)詠第四季營收達(dá)7.15億美元，環(huán)比增長11.2%，為第四季成長最多的業(yè)者，正式結(jié)束連續(xù)四季營收衰退的情況，顯示面板產(chǎn)業(yè)自2021年第四季進(jìn)入庫存修正后，至去年第四季度季底已至較低水位，并開始重啟備貨周期，故聯(lián)詠受惠于電視相關(guān)零部件如TV SoC、Tcon、LDDI等庫存回補(bǔ)，SoC與驅(qū)動(dòng)IC兩大業(yè)務(wù)營收分別環(huán)比增長2.1%、16.1%，在其他競爭對手仍處于庫存修正低潮的同時(shí)，擠下瑞昱重返第七名。相對地，瑞昱因PC與筆電需求疲弱、以太網(wǎng)絡(luò)訂單流失等不利因素，第四季營收縮減至6.9億美元，環(huán)比減少近三成。

另值得一提的是，蘋果(Apple)作為思睿邏輯(Cirrus Logic)的大客戶，貢獻(xiàn)逾八成營收，出貨旺季甚至接近九成，故第四季受惠于iPhone新機(jī)紅利，思睿邏輯營收環(huán)比增長9.3%，達(dá)5.9億美元。不過這也代表蘋果智能手機(jī)的需求波動(dòng)是影響思睿邏輯營收增減的決定性關(guān)鍵，尤其第一季是智能手機(jī)出貨淡季，蘋果新機(jī)紅利消退，營收恐面臨較明顯的衰退。其他業(yè)者如美滿電子(Marvell)第四季營收14.6億美元，環(huán)比減少4.8%，以儲存服務(wù)器應(yīng)用領(lǐng)域的營收下滑最多;韋爾半導(dǎo)體(Will Semiconductor)則受惠于部分Android陣營新機(jī)備貨需求，營收環(huán)比增長2.7%，約5.3億美元。